Le secteur minier mondial a enregistré d’importantes transactions en 2024, portées par la demande croissante de minéraux critiques, de métaux liés à la transition énergétique et par des évolutions géopolitiques. Les entreprises restructurent leurs portefeuilles afin de sécuriser des ressources à long terme, en particulier dans l’or, le cuivre, le lithium, le nickel et le charbon. Vous trouverez ci-dessous les opérations les plus significatives de l’année, classées par valeur et par importance stratégique pour l’industrie minière.
1. L’offre de Glencore à 23 milliards de dollars pour l’activité charbon de Teck Resources
Parties concernées : Glencore (Suisse) & Teck Resources (Canada)
La plus grande opération de 2024 est intervenue lorsque Glencore a formulé une offre de 23 milliards de dollars pour acquérir l’activité charbon métallurgique de Teck Resources, marquant une transaction très médiatisée dans le secteur du charbon.
Teck cherchait à scinder ses actifs charbonniers afin de se concentrer sur la production de cuivre et de zinc, dans le cadre de sa stratégie de transition énergétique. Toutefois, la forte demande de charbon métallurgique, en particulier pour la sidérurgie en Asie, a rendu cette activité très attractive pour Glencore, qui demeure un acteur majeur à la fois sur les marchés du charbon et des métaux de base.
Malgré la pression mondiale visant à réduire l’utilisation du charbon, le charbon métallurgique reste essentiel à la production d’acier, en particulier dans les pays en développement comme la Chine et l’Inde. L’offre de Glencore reflète la résilience du charbon dans le mix énergétique mondial, même si de nombreuses sociétés minières se tournent vers des métaux plus verts.
2. L’acquisition de Newcrest Mining par Newmont pour 17,8 milliards de dollars
Parties concernées : Newmont Corporation (USA) & Newcrest Mining (Australie)
Dans l’une des plus importantes opérations aurifères jamais réalisées, Newmont Corporation a finalisé son acquisition de 17,8 milliards de dollars de Newcrest Mining, remodelant le secteur aurifère mondial et donnant à Newmont accès à certaines des mines d’or et de cuivre les plus rentables en Australie, en Papouasie-Nouvelle-Guinée et au Canada.
Cette acquisition renforce la position de Newmont en tant que premier producteur mondial d’or, tout en étoffant son portefeuille de cuivre, un métal de plus en plus important pour la transition énergétique. Parmi les principaux actifs acquis figurent la mine de Cadia en Australie et la mine de Lihir en Papouasie-Nouvelle-Guinée.
L’accent mis par Newmont sur l’or et le cuivre reflète une tendance plus large du secteur vers la diversification des minéraux critiques, les entreprises cherchant à tirer parti de la hausse de la demande de cuivre pour les véhicules électriques (VE) et les infrastructures d’énergie renouvelable.
3. Whitehaven Coal acquiert les mines de charbon du Queensland de BHP pour 4,1 milliards de dollars
Parties concernées : Whitehaven Coal (Australie) & BHP Mitsubishi Alliance (Australie)
Dans une opération majeure du secteur charbonnier, Whitehaven Coal a acquis deux mines de charbon métallurgique de BHP dans le Queensland, Daunia et Blackwater, pour 4,1 milliards de dollars.
Cette acquisition accroît la capacité de production de charbon métallurgique de Whitehaven, positionnant l’entreprise pour tirer parti de la résilience de la demande de charbon en Asie, où la production d’acier reste élevée malgré les objectifs climatiques mondiaux.
Alors que de nombreuses sociétés minières s’éloignent du charbon, Whitehaven y voit une opportunité de répondre à la demande persistante de charbon à coke, en particulier en provenance de l’Inde et de la Chine.
4. Allkem et Livent fusionnent dans une opération lithium de 10,6 milliards de dollars
Parties concernées : Allkem Limited (Australie) & Livent Corporation (USA)
Dans le secteur du lithium, Allkem et Livent ont annoncé une fusion de 10,6 milliards de dollars, créant l’un des plus grands producteurs de lithium au monde.
La nouvelle entité disposera d’opérations dans des régions clés riches en lithium telles que l’Argentine, le Canada et l’Australie, ce qui en fera un fournisseur majeur de l’industrie des véhicules électriques.
La demande de lithium devant tripler d’ici 2030, cette fusion positionne la nouvelle société pour sécuriser des chaînes d’approvisionnement à long terme destinées à la production de batteries.
5. L’acquisition de Turquoise Hill Resources par Rio Tinto pour 3,1 milliards de dollars
Parties concernées : Rio Tinto (Royaume-Uni/Australie) & Turquoise Hill Resources (Canada)
Rio Tinto a augmenté sa participation dans Turquoise Hill Resources, investissant 3,1 milliards de dollars pour prendre le contrôle total de la mine de cuivre-or d’Oyu Tolgoi en Mongolie.
Oyu Tolgoi est l’un des plus grands gisements de cuivre non développés au monde, avec une production qui devrait dépasser 500 000 tonnes par an une fois l’exploitation pleinement opérationnelle.
Cette opération renforce la position de Rio Tinto en tant que acteur majeur du marché du cuivre, à un moment où la demande de cuivre s’envole en raison de son rôle essentiel dans les systèmes d’énergie renouvelable et les véhicules électriques.
6. L’acquisition de Centamin par AngloGold Ashanti pour 3,7 milliards de dollars
Parties concernées : AngloGold Ashanti (Afrique du Sud) & Centamin (Royaume-Uni)
AngloGold Ashanti a acquis Centamin, obtenant le contrôle total de la mine d’or de Sukari en Égypte, le plus grand actif producteur d’or du pays.
L’acquisition accroît la capacité de production d’AngloGold et renforce sa présence en Afrique, où l’entreprise possède une longue histoire d’exploitation de mines d’or.
La mine de Sukari devrait jouer un rôle clé dans la stratégie de production d’AngloGold, alors que les prix de l’or restent élevés en raison de l’incertitude économique mondiale.
7. L’acquisition de Neo Lithium par Zijin Mining pour 1,7 milliard de dollars
Parties concernées : Zijin Mining (Chine) & Neo Lithium Corp (Canada)
Zijin Mining a finalisé l’acquisition de Neo Lithium pour 1,7 milliard de dollars, obtenant ainsi l’accès au projet lithium de Tres Quebradas (3Q) en Argentine.
Le projet 3Q est l’un des plus grands projets de saumure de lithium de haute teneur au monde, avec un potentiel important de production de carbonate de lithium de qualité batterie.
Cette acquisition s’inscrit dans la stratégie de la Chine visant à sécuriser les minéraux critiques à l’échelle mondiale, afin d’assurer le contrôle des ressources clés nécessaires à la chaîne d’approvisionnement des véhicules électriques.
8. L’acquisition conjointe de Filo del Sol par BHP et Lundin Mining pour 2,8 milliards de dollars
Parties concernées : BHP (Australie) & Lundin Mining (Canada)
BHP et Lundin Mining ont formé une coentreprise pour acquérir le projet cuivre-or-argent de Filo del Sol, situé en Argentine et au Chili, pour 2,8 milliards de dollars.
Le projet Filo del Sol est considéré comme un actif cuprifère de classe mondiale, avec d’importants sous-produits d’or et d’argent. Le projet devrait jouer un rôle clé dans la réponse à la demande future de cuivre, portée par la transition énergétique.
9. Vale cède 10 % de sa division métaux de base pour 2,5 milliards de dollars
Parties concernées : Vale (Brésil) & Manara Minerals (Arabie saoudite)
Vale a cédé une participation de 10 % dans sa division métaux de base à Manara Minerals, un fonds d’investissement soutenu par l’Arabie saoudite, pour 2,5 milliards de dollars.
Cette vente permettra d’accélérer la croissance de la production de cuivre et de nickel, deux métaux essentiels pour les véhicules électriques et le stockage d’énergie.
10. L’acquisition d’Alumina Limited par Alcoa pour 2,2 milliards de dollars
Parties concernées : Alcoa (USA) & Alumina Limited (Australie)
Alcoa a finalisé une transaction entièrement en actions de 2,2 milliards de dollars pour acquérir Alumina Limited, lui donnant le contrôle total de Alcoa World Alumina and Chemicals.
Cette opération renforce la chaîne d’approvisionnement d’Alcoa pour la production d’aluminium, un métal largement utilisé dans les secteurs du transport, de la construction et des technologies d’énergie renouvelable
Ces principales opérations de 2024 reflètent les grandes tendances qui façonnent l’industrie minière, notamment la demande croissante de minéraux critiques, l’orientation vers des métaux plus propres liés à l’énergie et la pertinence persistante des matières premières traditionnelles comme le charbon et l’or.
